Oriol Batalla

8/1/2024

Cuando se trata de invertir, muchos piensan que necesitan fórmulas complejas, conocimientos avanzados o contratar a los mejores gestores para alcanzar el éxito financiero. Pero John C. Bogle, fundador de Vanguard y creador de los fondos indexados, nos enseña que la inversión efectiva es mucho más sencilla de lo que parece. En El pequeño libro para invertir con sentido común, Bogle ofrece un enfoque claro y práctico para hacer crecer tu dinero con el mínimo estrés y riesgo.

En este artículo, te resumo las ideas más importantes del libro, con ejemplos fáciles de entender y aplicables a tu día a día.

1. Los costos: El enemigo silencioso de tus inversiones

¿Sabías que las comisiones pueden comerse una gran parte de tus beneficios a largo plazo? Imagina que inviertes 10.000 € en un fondo con una comisión del 2% anual. Aunque parece poco, en 30 años esa comisión podría reducir tus ganancias en más de un 40%. Por el contrario, un fondo indexado con una comisión del 0,2% apenas impactará en tus rendimientos.

Es como hacer la compra en el supermercado: si tienes dos productos iguales y uno cuesta el doble, ¿cuál eliges? En inversiones, elegir un fondo indexado con bajos costos es igual de lógico. Estás pagando menos para obtener los mismos resultados, o incluso mejores.

2. No intentes ganarle al mercado

La mayoría de los gestores activos no logran superar al mercado de forma consistente. Entonces, ¿por qué pagarles para intentarlo? Según Bogle, invertir en fondos que replican un índice, como el S&P 500, es una estrategia mucho más eficaz.

Piensa en esto como apoyar a un equipo de fútbol: en lugar de apostar por un jugador estrella que podría tener un mal día, inviertes en todo el equipo. Así, tu probabilidad de ganar es mucho mayor. Los fondos indexados funcionan de la misma manera, invirtiendo en una amplia selección de empresas para capturar el crecimiento general del mercado.

3. La paciencia es tu mejor aliada

En las inversiones, el tiempo lo es todo. El mercado puede tener altibajos, pero a largo plazo ha demostrado crecer de manera consistente. Bogle nos anima a no dejarnos llevar por el pánico durante las caídas ni por la euforia en las subidas.

Un ejemplo claro: si inviertes 200 € al mes en un fondo indexado desde los 25 años, con un rendimiento promedio del 7% anual, podrías acumular más de 500.000 € al jubilarte. Pero si empiezas 10 años más tarde, a los 35 años, esa cantidad se reduce a la mitad. La magia del interés compuesto recompensa a quienes comienzan temprano y tienen paciencia.

4. Manténlo simple y diversificado

La diversificación es clave para reducir riesgos sin sacrificar rendimientos. Pero no necesitas complicarte con una cartera llena de productos financieros difíciles de entender. Bogle recomienda invertir en un fondo indexado que abarque todo el mercado global, lo que te da acceso a miles de empresas en una sola inversión.

Es como ir a un buffet: pruebas un poco de todo en lugar de arriesgarte con un único plato. Si alguna opción no resulta tan buena, las demás equilibrarán el resultado.

5. Ignora el ruido del mercado

¿Te suenan esas noticias alarmantes que hablan de caídas históricas o picos inesperados? Según Bogle, prestar demasiada atención al ruido del mercado puede llevarte a tomar decisiones emocionales y equivocadas.

Un amigo mío, por ejemplo, vendió sus inversiones en marzo de 2020 cuando los mercados cayeron por la pandemia. Estaba convencido de que perdería todo. Pero en unos meses, el mercado no solo se recuperó, sino que alcanzó nuevos máximos. Si hubiera seguido el consejo de Bogle y mantenido su inversión, habría ganado mucho más.

6. Invierte con sentido común

La filosofía de Bogle se resume en esto: mantén los costos bajos, diversifica, sé paciente y no intentes predecir el futuro. La inversión no es una carrera de velocidad, sino un maratón. Con fondos indexados, puedes aprovechar el crecimiento del mercado de manera sencilla y efectiva.

Como dice Bogle: "No busques al ganador del mañana. Invierte en el mercado completo y deja que haga el trabajo por ti".

Conclusión

El pequeño libro para invertir con sentido común es un manual imprescindible para quienes quieren tomar el control de sus finanzas sin complicarse la vida. Las estrategias de Bogle no solo son fáciles de entender, sino que han demostrado funcionar a largo plazo.

Ahora la pregunta es: ¿estás listo para invertir con sentido común? No necesitas ser un experto ni tener una fortuna para empezar. Solo necesitas un poco de disciplina, paciencia y, sobre todo, la decisión de dar el primer paso. ¡Tu yo del futuro te lo agradecerá!